SP500: muchas posibilidades de revalorización en 2 meses

 

Proyección fondos monetarios a 12 meses

 

Gestivalue vs Seilern y Fundsmith

 

Gestión de cartera vs gestión activa en dividendos

 

Se acerca momento de compra en small caps

 

La cartera de mi hija

Es muy parecida a la de sus padres. 58% RF y monetarios, 42% renta variable. Si las bolsas siguen corrigiendo, subiremos porcentaje.

Volatilidad a 3 y 5 años: 6,5%. Rentabilidad anual en 5 años: 4,54%.

En definitiva, cartera tranquila, defensiva, y rentable, ideal para no pasar grandes sustos.

Importante lo que comenta en X, Patrimonio Prudente, que es que los activos estén en positivo a 12 meses. Todos los fondos de la cartera lo cumplen, excepto la posición del Vanguard en bonos EEUU. No es un peso importante.

Empresas de Hong Kong recomprando a tope

 

"Buscando valor" online

www.youtube.com/live/bI7CdRdwQdg?si=WFe3UI06q_0e5-nf

Merece la pena verlo. Muy buenos invitados.

Mineras de oro vs oro

 

TLT: entra dinero a paladas

 

Bitcoin, buena pinta

 José Luis Cava

Cartera de Hamco Global Value

 

Primera OPA en Gestivalue

 

Bonos: el suelo está muy cerca

 

Todavía lejos de suelo de mercado

 

Los 7 magníficos europeos del lujo también apoyaron lo suyo

Pero esos 7 europeos no son los más capitalizados del continente:

BH Deuda vs BH Bond Class 1

Creo que la ventaja del BH Deuda viene de poder haber hecho la cartera justo tras el crash del COVID.

Si me tuviera que quedar sólo con uno, prefiero BH Deuda. Mejor calidad crediticia, comisión más barata, menor volatilidad.

SP500: rentabilidad anual con dividendos

Infinidad de barras azules, el mercado es alcista mucho más tiempo del que imaginamos.

Me estoy mirando el fondo Annualcycles

Muy interesante:

www.annualcycles.com/2023/10/setiembre-2023/

Gamma y Sigma suben comisiones

Muy mal Singular Bank.

Sigma Internacional. Los partícipes habréis recibido una carta anunciando que el fondo incorpora una comisión de éxito del 9%. Esta comisión no se aplicará, la comisión final sera 1.6% fija y sin éxito, por debajo del promedio nacional e internacional.

Gamma Global. Pendiente del TER definitivo. Será más caro.

Bonos EEUU protegieron en el crash de 1987

Hoy es aniversario del crash de 1987, durante esas semanas, el bono EEUU 10y bajó del 10,2% al 8,2%, éso es una buena subida de precio.

Cartera actualizada

He hecho algunos cambios, aprovechando correcciones en precios. Es una cartera equilibrada (50/50), pero cada vez más defensiva. Hay alguna operación pendiente de realizarse, los porcentajes cambiarán poco.

Mi colchón de seguridad, y la rentabilidad proyectada a 12 meses: 

Proyección de fondos monetarios a 12 meses

 

Entrevista al gestor del fondo Hamco Global Value

www.ivoox.com/85-hablemos-inversiones-john-tidd-de-audios-mp3_rf_117801965_1.html

John Tidd, gestor del fondo, han conseguido una rentabilidad tremenda (23,73% anual), a pesar de estar cargado de cash.

Dunas valor prudente: cumple mis requisitos

 

Microcaps EEUU -40% desde máximos

 

DWS Croci sectors plus, muy bien a corto plazo

 

Los 7 magníficos son el 30% del SP500

 

Entrevista a Rafael Valera. Imprescindible

 youtu.be/t57i16NpF68?si=qKhAFX99dGL850vf

Nasdaq vs small caps

 

Indicador Buffett

 

Diferencia entre éxito y fracaso

En plazos largos de 30 años, una subida de 50 bps supone una pérdida de 2,9% mientras que una bajada de 50 bps genera rentabilidad por importe de +13,2%.

Daniel Tello.

Entra mucho dinero en Etf TLT

 

Yield Bund 10y vs Bono 10y EEUU

 

Se vienen cambios en las comisiones de fondos

fundspeople.com/es/los-tres-cambios-en-comisiones-incluidos-en-la-reforma-de-la-ley-de-iic-que-afectan-a-la-industria-de-gestion-de-activos/

SP500: cómo reacciona ante conflictos

 

Bolsa de China vs India desde 2020

 

Ratio Nasdaq/Bonos Tesoro EEUU

 

Buy&Hold Deuda

Repasamos la cartera de este fondo de renta fija. Es mi primera posición en cartera. Fijaros en la tremenda diferencia respecto a su índice de referencia. En renta fija, un buen gestor puede obtener mucho Alpha.

Repaso al Vanguard +20y euro treasury

Cómo están las yield:

Bono EEUU 20y (5,16%) 

Alemania 20y (3,15%) 

Francia 20y (3,94%)

Me preocupa que suba más el yield europeo porque traería más caídas. El problema de cubrir dólar es que resta rentabilidad.

Ibonds una novedad muy interesante

Ishares presenta unos nuevos ETFs de renta fija, con rentabilidad establecida a vencimiento. Me parecen muy interesantes, me decanto por los que cotizan en euros, en este caso son bonos corporativos. Renta4 y Myinvestor los comercializan.

Bolsa europea: mayor descuento vs bolsa EEUU

 

Gráfico YTD y mi cartera actual

Ha sufrido un poco en septiembre, por la "apuesta" en RF de largo plazo EEUU. Y éso que había reducido mucho riesgo. Es una cartera equilibrada 50/50.

Volví a JPM Global Dividend, el fondo más rentable de dividendos. He reducido BH Bonds en favor de tener liquidez en el monetario AXA, y bajo también la renta fija europea de largo plazo (prefiero la americana). Saqué Azvalor Managers, porque no quería más small caps, pero no es para nada mal fondo.

Oro, de momento, no me lo planteo.

La línea negra es la rentabilidad aprox. de mi colchón de seguridad (representado por el fondo RENTA4 Renta Fija 6 meses), que de momento, se impone a la cartera.